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☆经营分析☆   ◇港澳资讯600260   更新日期：2009-07-28◇   灵通V4.0
★本栏包括【1.主营构成】、【2.经营投资】、【3.关联企业经营状况】
【1.主营构成】
【2009年中期概况】
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称　　  　　　 　 ｜营业收入  ｜营业利润  ｜毛利率｜占主营业务  ｜
｜            　　　　  　｜(万元)    ｜(万元)    ｜ (%)  ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜邮电通信(行业)          ｜   24072.4｜    4637.1｜ 19.26｜       57.78｜
｜农田水利(行业)          ｜    2805.5｜     219.3｜  7.82｜        6.73｜
｜化工建筑(行业)          ｜    3686.3｜     379.3｜ 10.29｜        8.85｜
｜房地产(行业)            ｜    9233.5｜    4218.8｜ 45.69｜       22.16｜
｜酒业(行业)              ｜    1638.9｜    1382.0｜ 84.32｜        3.93｜
｜其他(行业)              ｜     223.7｜      96.1｜ 42.93｜        0.54｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜网络信息护套料(产品)    ｜   22801.5｜    4496.6｜ 19.72｜       54.73｜
｜塑料管材(产品)          ｜    1195.1｜     101.6｜  8.50｜        2.87｜
｜土工合成材料(产品)      ｜    2135.4｜     415.6｜ 19.46｜        5.13｜
｜塑料异型材(产品)        ｜    4432.2｜     222.0｜  5.01｜       10.64｜
｜房地产(产品)            ｜    9233.5｜    4218.8｜ 45.69｜       22.16｜
｜酒业(产品)              ｜    1638.9｜    1382.0｜ 84.32｜        3.93｜
｜其他(产品)              ｜     223.7｜      96.1｜ 42.93｜        0.54｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜合计(行业)              ｜   41660.4｜   10932.6｜ 26.24｜      100.00｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜合计(产品)              ｜   41660.4｜   10932.6｜ 26.24｜      100.00｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜省内(地区)              ｜    9723.0｜-         ｜-     ｜       23.34｜
｜省外(地区)              ｜   31937.3｜-         ｜-     ｜       76.66｜
｜合计(地区)              ｜   41660.3｜-         ｜-     ｜      100.00｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘

【2008年度概况】
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称　　  　　　 　 ｜营业收入  ｜营业利润  ｜毛利率｜占主营业务  ｜
｜            　　　　  　｜(万元)    ｜(万元)    ｜ (%)  ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜制造业(行业)            ｜   84493.7｜   10764.2｜ 12.74｜       72.93｜
｜房地产(行业)            ｜   26749.6｜   11856.4｜ 44.32｜       23.09｜
｜其他(行业)              ｜     577.9｜     306.3｜ 53.00｜        0.50｜
｜黄山头酒(行业)          ｜    4020.7｜    3438.2｜ 85.51｜        3.47｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜塑料管材等(产品)        ｜   84493.7｜   10764.2｜ 12.74｜       72.93｜
｜房地产(产品)            ｜   26749.6｜   11856.4｜ 44.32｜       23.09｜
｜其他收入(产品)          ｜     577.9｜     306.3｜ 53.00｜        0.50｜
｜黄山头酒(产品)          ｜    4020.7｜    3438.2｜ 85.51｜        3.47｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜广东省(地区)            ｜   15054.2｜-         ｜-     ｜       12.99｜
｜四川省(地区)            ｜    9729.5｜-         ｜-     ｜        8.40｜
｜湖北省(地区)            ｜   35731.7｜-         ｜-     ｜       30.84｜
｜福建省(地区)            ｜    3413.0｜-         ｜-     ｜        2.95｜
｜河南省(地区)            ｜    2973.9｜-         ｜-     ｜        2.57｜
｜广西省(地区)            ｜    4814.5｜-         ｜-     ｜        4.16｜
｜湖南省(地区)            ｜   16135.0｜-         ｜-     ｜       13.93｜
｜贵州省(地区)            ｜     536.2｜-         ｜-     ｜        0.46｜
｜海外(地区)              ｜    8910.4｜-         ｜-     ｜        7.69｜
｜其他省份(地区)          ｜   18558.3｜-         ｜-     ｜       16.02｜
｜合计(地区)              ｜  115856.7｜-         ｜-     ｜      100.00｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘

【2008年中期概况】
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称　　  　　　 　 ｜营业收入  ｜营业利润  ｜毛利率｜占主营业务  ｜
｜            　　　　  　｜(万元)    ｜(万元)    ｜ (%)  ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜邮电通信(行业)          ｜   34375.2｜    4666.4｜ 13.57｜       53.45｜
｜农田水利(行业)          ｜    2518.6｜     127.5｜  5.06｜        3.92｜
｜化工建筑(行业)          ｜    8325.4｜     839.2｜ 10.08｜       12.94｜
｜房地产(行业)            ｜   18883.9｜   10640.8｜ 56.35｜       29.36｜
｜其他(行业)              ｜     213.7｜      99.3｜ 46.45｜        0.33｜
｜合计(行业)              ｜   64316.9｜   16373.2｜ 25.46｜      100.00｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜网络信息护套料(产品)    ｜   33236.9｜    4703.5｜ 14.15｜       51.68｜
｜塑料管材(产品)          ｜    1345.7｜      18.8｜  1.40｜        2.09｜
｜土工合成材料(产品)      ｜    2801.9｜     187.9｜  6.71｜        4.36｜
｜塑料异型材(产品)        ｜    7834.6｜     723.0｜  9.23｜       12.18｜
｜房地产(产品)            ｜   18883.9｜   10640.8｜ 56.35｜       29.36｜
｜其他(产品)              ｜     213.7｜      99.3｜ 46.45｜        0.33｜
｜合计(产品)              ｜   64316.9｜   16373.2｜ 25.46｜      100.00｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜省内(地区)              ｜   15686.4｜-         ｜-     ｜       24.39｜
｜省外(地区)              ｜   48630.5｜-         ｜-     ｜       75.61｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘

【2007年度概况】
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称　　  　　　 　 ｜营业收入  ｜营业利润  ｜毛利率｜占主营业务  ｜
｜            　　　　  　｜(万元)    ｜(万元)    ｜ (%)  ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜塑料管材(行业)          ｜    1567.3｜      52.9｜  3.38｜        1.37｜
｜塑料异型材(行业)        ｜    9684.9｜     925.1｜  9.55｜        8.47｜
｜土工合成材料(行业)      ｜    5498.7｜     905.9｜ 16.47｜        4.81｜
｜网络信息护套材料(行业)  ｜   63645.8｜    7525.4｜ 11.82｜       55.66｜
｜房地产(行业)            ｜   33943.4｜   14215.7｜ 41.88｜       29.69｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜邮电通信(产品)          ｜   65487.5｜    7545.5｜ 11.52｜       57.27｜
｜农田水利(产品)          ｜    4150.8｜     662.6｜ 15.96｜        3.63｜
｜化工建筑(产品)          ｜   10758.4｜    1201.2｜ 11.17｜        9.41｜
｜房地产(产品)            ｜   33943.4｜   14215.7｜ 41.88｜       29.69｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜川渝(地区)              ｜    8570.4｜-         ｜-     ｜        7.50｜
｜福建(地区)              ｜    1324.0｜-         ｜-     ｜        1.16｜
｜广东(地区)              ｜    4611.7｜-         ｜-     ｜        4.03｜
｜广西(地区)              ｜    2141.8｜-         ｜-     ｜        1.87｜
｜河南(地区)              ｜    3887.8｜-         ｜-     ｜        3.40｜
｜湖南(地区)              ｜    3010.6｜-         ｜-     ｜        2.63｜
｜湖北(地区)              ｜   37883.6｜-         ｜-     ｜       33.13｜
｜贵州(地区)              ｜    2784.2｜-         ｜-     ｜        2.44｜
｜其他省份(地区)          ｜   24245.3｜-         ｜-     ｜       21.20｜
｜海外(地区)              ｜   25880.8｜-         ｜-     ｜       22.63｜
｜合计(地区)              ｜  114340.2｜-         ｜-     ｜      100.00｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘

【2.经营投资】

经营情况评述：
【2009年半年报】
    (一) 报告期内整体经营情况的讨论与分析 
    1、报告期内公司整体经营情况 
    报告期内，国际金融危机向实体经济加速蔓延，出口形势十分严峻，公司的几大产业均不同程度的受到了极大的冲击，公司全体员工用超常规的方法，发扬凯乐“特别能吃苦、特别能忍耐、特别能战斗”的精神，继续加强产业结构和产品结构的调整，力求从规模增长转型为价值增长，以行业的发展推动产品的成长。在国际金融危机尚未见底的情况下，通过抢前争先不断创新营销策略，调整经营方法，使之出现了积极的变化，有利条件和积极因素增多，出现了企稳向好的可喜局面。 
    报告期内共实现主营业务收入41,660 万元，比同期 64,317 万元下降35.2%，实现净利润 13,326万元，比同期 6,457 万元上升 106.38%。 
    2、报告期内各产业经营情况回顾: 
    （1）塑料制造业 
     报告期内，由于受国际金融危机影响，出口产品严重受损，但国家刺激经济增长、拉动内需的多项措施，都给公司塑料管道行业带来了机遇，尽管塑料制造业报告期内实现收入比同期下降，但盈利率较同期却大幅增长，基本达到了销售利润与同期持平的水准。 
    （2）光通信行业 
     报告期内，随着宽带 3G 概念，光纤到户的诸多亮点，09 年是我国3G 网络大规模建设的第一年，三大电信营运商对网络建设争先恐后，公司成为三大营运商不可缺少的战略合作伙伴。因此公司光通信产品迅速发展，且随着公司子公司“湖北荆州凯乐新材料科技有限公司”数据电缆项目、RF 缆项目的逐步建成投产，公司光通信行业前景看好，这也将是凯乐产品转型后新的盈利增长点。 
    （3）房地产行业 
     报告期内，随着国家货币资金政策的相应放松，淡化了购房者的观望气氛，房地产销售回暖。另外，公司加强了产品质量、造型及售后服务的管理，并取得了初步效果。公司还将积极探索房地产新的营销模式，并预备从单一的商品房开发向商业地产开发升级，并逐步延伸至餐饮娱乐行业、房屋租赁行业、物业会所管理行业，日臻完善房地产新的营销服务模式，并使之成为公司新的盈利亮点。 
    （4）白酒产业 
     白酒行业自公司去年收购营运以来，通过近半年的努力并借助凯乐母公司的人力、财力、将酒行业的营销规则与公司先进的营销模式有机的结合起来，充分发挥凯乐所特有的优势，迅速扩大“黄山头”品牌在“两湖”的影响力，打造楚文化第一酒，并逐步从团购向终端市场迈进，拓宽酒业渠道，以高、中、低等各档次的酒类充实市场，努力适应各销费群体的品位，扩充酒业的品质，并初见成效。湖北凯乐科技股份有限公司 2009年半年度报告  
    (二) 公司主营业务及其经营状况 
    1、主营业务分行业、产品情况表     单位:元 币种:人民币 
                                                    营业利润率 
分行业或         营业收入           营业成本             (%)   
分产品
 分行业 
  邮电通信       240,724,410.57     194,353,000.72      19.26  
 农田水利         28,055,322.70      25,862,041.16       7.82  
 化工建筑         36,862,575.59      33,069,664.56      10.29  
 房地产           92,335,076.00      50,147,276.25      45.69  
 酒业             16,389,121.94       2,569,231.67      84.32  
 其他              2,237,432.55       1,276,816.11      42.93  
 合计            416,603,939.35     307,278,030.47      26.24  
 分产品 
网络信息护套料   228,015,268.92     183,049,463.72      19.72  
 塑料管材         11,951,254.79      10,935,739.96       8.50  
 土工合成材料     21,353,798.40      17,197,355.60      19.46  
 塑料异型材       44,321,986.75      42,102,147.16       5.01  
 房地产           92,335,076.00      50,147,276.25      45.69  
 酒业             16,389,121.94       2,569,231.67      84.32  
 其他              2,237,432.55       1,276,816.11      42.93  
 合计            416,603,939.35     307,278,030.47      26.24  
续上表
                营业收入比上       营业成本比    营业利润率比上年 
分行业或         年增减(%)       上年增减(%)          增减(%) 
分产品
 分行业 
  邮电通信          -29.97           -34.58   增加 5.69 个百分点 
 农田水利            11.39             8.16   增加2.76 个百分点 
 化工建筑           -55.72           -55.83   增加0.21 个百分点 
 房地产             -51.10           -39.16   减少 10.66个百分点 
 酒业              -                 -                  - 
 其他                 4.68            11.56   增加42.93 个百分点 
 合计               -35.23           -35.91   增加0.78 个百分点 
 分产品 
网络信息护套料      -31.40           -35.85   增加 5.57 个百分点 
 塑料管材           -11.19           -17.59   增加7.10 个百分点 
 土工合成材料       -23.79           -34.21   增加 12.75个百分点 
 塑料异型材         -43.43           -40.80   减少4.22 个百分点 
 房地产             -51.10           -39.16   减少 10.66个百分点 
 酒业              -                 -                  - 
 其他                 4.68            11.56   减少3.52 个百分点 
 合计               -35.23           -35.91   增加0.78 个百分点 
   2、主营业务分地区情况    单位:元 币种:人民币 
  地区     营业收入          营业收入比上年增减（％） 
 省内     97,230,442.51              -38.02 
 省外    319,372,911.84              -34.33 
 合计    416,603,354.35              -35.23 
    3、公司在经营中出现的问题与困难 
    报告期内，由于受国际金融风波的影响，公司产品出口严重受损，出口产品大幅下降。另外，受国家对房地产业的政策影响，房地产销售态势尽管回暖，但远没有达到预期目标。其次，公司白酒销售竞争激烈，要完全恢复原有“黄山头”品牌及相关市场，仍有待时日，且因沉寂多年，周边白酒品牌发展迅猛，要想赶上和超过兄弟白酒厂家，公司仍需努力。 
    4、2009 年下半年应对措施 
    针对上述困难，公司下半年将采取以下措施 
   （1）继续加强产业结构和产品结构调整，对塑料制品业中效益低，回款风险大，难以形成规模气候，且准入市场门槛较低的产品，下狠心关停并转，将有效的资金、有限的人力资源好好地运营到高端产品及市场中去。湖北凯乐科技股份有限公司 2009年半年度报告  
   （2）借助3G 概念的东风，迅速做大做强光电缆产业，提升企业品牌，加快建设步伐，进一步拓展光通信市场。 
   （3）转换经营管理机制，进一步深化企业体制改革，创新营销管理模式，提升白酒品质，加大酒业宣传力度，加大酒业市场占据深度，采取得力措施，提高白酒产量和优质酒所占的比例，满足市场需求，强化管理，堵塞漏洞，重塑和提升“黄山头”酒业品牌，做大做强酒业。 
   （4）积极提升房地产新的管理及营销服务模式，做大做强房地产业。 
   (三) 公司投资情况 
    1、募集资金使用情况 
    报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。 
    2、非募集资金项目情况     单位:元 币种:人民币 
    项目名称       项目金额     项目进度      项目收益情况 
 RF 电缆工程      35,022,020.56  进行中        暂无收益 
 五类数据电缆工程 59,701,818.94  进行中        暂无收益 
 光缆扩建工程     11,095,231.18  进行中        暂无收益 
 硅芯管扩建工程   25,662,966.75  进行中        暂无收益 
 其他                180,752.49  进行中        暂无收益 
        合计     131,662,789.92    /             /

投资情况说明：
公司投资情况 
    1、募集资金使用情况 
    报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。 
    2、非募集资金项目情况     单位:元 币种:人民币 
    项目名称       项目金额     项目进度      项目收益情况 
 RF 电缆工程      35,022,020.56  进行中        暂无收益 
 五类数据电缆工程 59,701,818.94  进行中        暂无收益 
 光缆扩建工程     11,095,231.18  进行中        暂无收益 
 硅芯管扩建工程   25,662,966.75  进行中        暂无收益 
 其他                180,752.49  进行中        暂无收益 
        合计     131,662,789.92    /             /


经营情况评述：
【2008年年报】
     (一) 管理层讨论与分析 
     报告期内：由于美国次贷危机的影响，引爆了世界金融危机，金融危机影响最终由虚拟经济影响到实体经济。公司遇到了前所未有的挑战，面临的困难也比预想的多。具体表现在：金融界和供应商对公司的信心下降；二是房地产市场不可能立竿见影回暖，对公司资金回笼、效益受到很大的影响；三是市场需求、客户需求有所下降；四是现金流严重不足，资金运行比较困难。根据国家宏观经济调控政策的变化，公司及时调整战略，进一步调整产业结构、产品结构 ，采取强化应收账款和科学零库存的管理举措，同时开展营销、技术创新，多管齐下，挖潜增效、节能降耗，积极应对上半年物价通胀和下半年金融风暴，最大限度地利用公司多方资源克服重重压力，战胜金融危机。使凯乐在通胀、调控、金融危机多重迷雾中稳舵前进，并迎来了国家刺激经济增长，拉动内需，扶持 3G 产业等大好历史机遇，为今后的发展打下了良好的基础，取得了来之不易的成绩。    
     2009 年， 国家制定了扩大内需的政策，也为公司的发展带来了机遇：一是有扩大内需的机遇，国家加大基础设施投入保增长，其中重点是交通、通信与公司产品息息相关，对公司制造业是危机中的一次机会；二是国家信贷政策放松，将改善公司的现金流和资金瓶颈；三是当前国家和各级政府出台了扶助企业优惠政策就为我们创造了宽松的环境。譬如扩大内需、稳定股市、发展楼市，这正是我们在危机中最好的机遇。基于此，我们就要从产品技术、工艺流程、管理流程方面进行点、线、面等方面的创新，在精细、精准、精益上做文章，搞好经营环境、经营模式、市场营销创新，改善我们的盈利模式，危中求机，化危为机，   
      2008 年，公司共实现主营业务收入 115,857 万元，比同期增长 1.3%， 实现净利润 6,773 万元，同比减少 24.3%。  
    主营业务分行业、产品情况表     单位:元 币种:人民币 

    分行业或                                          营业利润  
                     营业收入          营业成本                 
 分产品                                                 率(%)   
 分行业 
 制造业           844,936,534.73      737,294,799.76      12.74 
 房地产           267,496,486.00      148,932,672.32      44.32 
 其他               5,778,875.96        2,716,030.20      53.00 
 黄山头酒          40,206,680.84        5,824,729.24      85.51 
 分产品 
 塑料管材等       844,936,534.73      737,294,799.76      12.74 
 房地产           267,496,486.00      148,932,672.32      44.32 
 其他收入           5,778,875.96        2,716,030.20      53.00 
 黄山头酒          40,206,680.84        5,824,729.24      85.51 

续上表

    分行业或    营业收入比      营业成本     营业利润率比上年 
                上年增减       比上年增 
 分产品            （％）      减（％）          增减（%） 
 分行业 
 制造业             0.06         0.04    增加 1.16个百分点 
 房地产            -0.21        -0.24    增加2.37 个百分点 
 其他              -0.01        -0.31    增加20.57 个百分点 
 黄山头酒      
 分产品 
 塑料管材等         0.06         0.04    增加 1.16个百分点 
 房地产            -0.21        -0.24    增加2.37 个百分点 
 其他收入          -0.01        -0.31    增加20.57 个百分点 
 黄山头酒      


  主营业务分地区情况表 单位:元 币种:人民币 
  地区      营业收入        营业收入比上年增减（％） 
 广东省    150,542,054.77          226.44 
 四川省     97,295,498.61           13.52 
 湖北省    357,317,395.17           -5.68 
 福建省     34,130,122.49          157.79 
 河南省     29,738,636.64          -23.51 
 广西省     48,144,583.66          124.78 
 湖南省    161,350,258.01          435.95 
 贵州省      5,361,587.02          -80.74 
 海外       89,104,183.57          -65.57 
 其他省份  185,582,582.39          -23.46 
 合计    1,158,566,902.33 
    对公司未来发展的展望 
    (1) 公司末来发展战略 
    ①制造业方面 
    继续坚持和完善产品结构调整，借助拉动内需、灾后重建、3G 营运等契机，利用塑料管道龙头地位优势，提高新产品开发力度，不断创新塑料管业品种、结构、新技术、新工艺、新材料。加快光缆扩建工程步伐，加快实施国际化品牌战略，不断提高公司产品市场占有率。 
    ②房地产方面 
    积极响应国家号召并充分利用国家对房地产行业的优惠政策，建筑经济适应房，满足市民对住房的基本要求，并继续组建以房地产开发、物业租赁、小区服务为一体的房地产开发体系，构建和谐社会，和谐小区。 
    ③白酒行业 
    提高黄山头酒业公司产品市场占有率，创新酒业营销方式，树立以荆州、荆门、石首、黄石等核心市场，并逐步向江汉平原、洞庭湖平原进发，并包围武汉、长沙的市场策略，逐步由团购渠道转化为终端渠道，打造楚酒第一品牌。 
    ④教育产业 
    继续完善华师凯乐幼儿园的各项工作，开创凯乐教育产业新局面。 
    (2) 公司发展趋势及面临的市场竞争格局 
    ①塑料制品业： 
    公司是以生产塑料管道为主的塑料制品业，近年来中国的塑料管道行业，得到了迅猛的发展，管道产品从塑料管道的市场在不断扩大，已经成为随处可见的被广泛认识的产品，成为重要的行业。塑料管道产品受到方方面面的关注，尤其是在建筑部门、水利部门、农田灌概、市政工程、邮政通讯等领域得到了广泛应用。特别是  国家刺激经济增长，拉动内需的多项措施，都将给塑料管道行业带来机遇。比如，加快建设保障性安居工程；加快农村基础设施建设，加大农村沼气、饮水安全工程和农村公路建设力度，加强大型灌区节水改造；加快铁路、公路和机场等重大基础设施建设；加强生态环境建设；加快城镇污水、垃圾处理设施建设，支持重点节能减排工程建设等为塑料管道行业提供了良好的市场环境。另外，四川地震灾区的恢复重建，新农村水、电、路、气、房的建设工程等都需要大量的塑料管道。因此，塑料管道行业发展前景十分广阔。公司将以此为契机不断加强新产品的研发力度，不断创新塑料管道的品种、结构、新材料、新技术、新工艺。并利用公司硅芯管行业龙头的优势，向周边发展中国家延伸，不断提高公司产品市场的占有率，在优中取胜，量中取胜。 
    ②光通信行业： 
     光通信行业是知识经济时代重要的支柱产业———信息产业的重要组成部分，其赖以基础的光电子技术具有微电子技术无法比拟的优越性能和广阔的应用领域。随着宽带、3G 概念的流行，光纤到驻地、光纤到户成为全球最引人注目的亮点和增长点。且随着国家有关 3G 政策的出台和综合宽带网、移动宽带、FTTH 等方面业务的发展，未来光通信企业必然有一个更加良好的发展前景。公司光通信产品已成为公司主导产品之一，且公司自主研发的硅芯管复合光缆已带动了光缆铺设行业的改革，另外，公司还将不断调整光缆产业结构， 09 年是我国3G 网络大规模建设的第一年，三大电信营运商对网络建设争先恐后，仅中国移动就要建 6 万个基站，国内通信网络建设投资将超过2000 亿。公司光缆、数据电缆、RF 线缆都是通信网络建设重要材料。因此，公司将加快光缆扩建工程中Rf 缆和五类数据电缆扩建步伐，力争早日完工投产，为公司的后续发展提供保证。 
    ③房地产行业： 
    虽然国家针对房地产行业出台一些针对性政策，但是，综合国家的各项政策可以看出，国家主要是在限制炒房、利用民用住房经商等行为。而这些政策所希望达到的目标就是满足市民对住房基本的需要。体现了构建和谐社会，满足百姓生活所需的政府目标。而且，中国快速的经济发展将继续促使国内房地产市场的快速发展，实践证明，人们吃、住、行是永恒的消费，更何况，房地产牵涉上下游十几个产业，房地产在中国经济起着举足轻重的作用。中央和地方目前为房地产业松绑，放宽政策，提供优惠政策措施，政府对房地产行业的政策，是“强调消费、抑制投资”，促使国内房地产市场逐步走向规范。这因此也说明中国房地产很长一段时期仍然是朝阳产业，规范房地产行业的发展，无论对政府、对民生都是利大于弊。所以，公司将精心谋划、精细操作、创新营销模式。在激烈的市场竞争中，以客户为中心，视客户为上帝，视质量为生命。走卖服务、卖品牌的市场营销道路。优中取胜，薄中取利，稳步推进公司房地产行业。 
    ④白酒行业： 
    白酒继承着我国酒业文化和历史，独特的生产工艺和独特的品味风格代表了中国酒的精华，在世界酒类产品中独树一帜。白酒是我国的传统行业，随着人民文化素质的提高，消费观念和保健意识大大增强，白酒经营将走向规模化、集约化经营。白酒结构得到优化，今年年初，公司收购了黄山头酒业有限公司。公司将从人们的消费心理、消费结构入手，打造楚文化理念，重塑黄山头酒业品牌地位。 
    (3) 公司是否编制并披露新年度的盈利预测：是 
    2009 年公司计划完成销售塑料制品 5 万吨，光缆260 万芯公里，房地产 58000m2、白酒2000kg的销售工作，力争实现主营业务收入12.5 亿元。为实现新年度经营目标，公司主要做好如下工作： 
    ①加快光缆扩建工程中 RF 缆及五类数据电缆步伐，力争2009 年6 月全部完工投产； 
    ②继续完善硅芯管复合光缆技术，巩固硅芯管龙头地位，不断创新塑料管道新工艺、新技术，努力争取大客户、优质客户，并以灾后重建为题材，确保西部市场占有率，以拉动内需为目标，瞄准新农村市场，基础设施市场，提高公司整体市场占有率，努力开发国外市场，向亚洲国家及地区进发，抢占国际市场份额。 
    ③以 3G 网络建设为契机，不断提高公司光通信产品市场。湖北凯乐科技股份有限公司 2008年年度报告  
    ④继续坚定不移的做好房地产业，提高公司房地产楼盘质量，完善各类售后服务工作， 
    ⑤不断完善和提高白酒质量，树立白酒行业品牌意识，打造楚文化第一酒。 
    ⑥继续发扬勤俭节约、艰苦创业的优良作风，打破常规，建立一套适应市场新的机制和体制的管理体系，组建一支高素质、高品位、能征善战的员工队伍，借牌子，搭台子，探路子，先人之更先，及人所未及，化危为机，确保公司在金融风暴的惊涛骇浪中稳步前进。 
   (4) 公司主营业务风险分析及对策 
    ①国际国内经济环境风险 
    2008 年以来国际金融风暴及国内的自然灾害使中国经济经受了近几年来最为严峻的挑战和考验， 
    2009 年国际经济环境更严峻，我公司还将面临生产要素价格上升，市场需求结构、变化和节能减排等政策性导向所形成的结构性调整压力。2009 年国内外经济环境中不利因素和不确定因素增多。但是，尽管如此，国家拉动内需、灾后重建、基础设施投资及新农村建设，使公司制造业的销售市场空间充分。且随着国民经济提高，人们的生活水平及生活质量提高，这同时又使公司的房地产市场及白酒市场，且有较大的潜力。另外，公司现为多业并举的多元化企业，根据公司现有的生产经营情况，公司仍具有应对各种困难的活力和潜力。 
    ②财务风险 
    随着公司业务的不断发展，公司出口货物越来越多，但由于人民币不断升值，公司出口产品汇兑损失越来越高。对此公司管理层将从加快货款回笼、提高办事效率等方面降低该风险。 
    ③市场风险 
    市场经济瞬息万变难以琢磨市场受经济风暴的影响增长速度明显趋缓，公司三大支柱产品都不同程度的受到部分影响。特别是房地产业，因政府政策导向，市民大多还处于等待观望时期。另外，白酒行业原本就是一个以品牌和知名度促进消费的市场，公司尚处于白酒行业的起步阶段，因此后续市场仍有较大的不确定性。对此，公司将加大公司三大产品的市场投入，广告宣传投入，并以良好产品质量作保证，优质的服务作后盾，确保公司的市场占有份额。 
    ④政策风险 
    公司三大支柱产品在市场的政策上，喜优参半，一方面制造业将受益于国家拉动内需的影响，而增加市场销售，另一方面，国家针对房地产行业出台的一些规范性政策，对公司的房地产销售又形成一定的制约。其次房地产的土地增值税税收政策及白酒行业的消费税税收政策，也加重了企业的负担。但是公司将从规范企业管理入手，强化技术革新的产品创新，降低生产成本，提高企业效益。 
    (二) 公司投资情况 
      (1)2001 年，公司与湖北宜黄高速公路经营有限公司、湖北楚天高速公路股份有限公司签署《汉宜高速公路通信管道工程建设合作协议》，该工程公司总投资760.8 万元。按合作协议，该项目工程先收回投资成本，其余销售利润按约定比例分成：湖北宜黄高速公路经营有限公司、湖北楚天高速公路股份有限公司分成25%，公司分成75%。该项目2008 年无投资收益。 
     (2)湖北长欣投资发展有限公司是2005 年从长江证券股份有限公司中剥离成立的新公司，本公司按当时所持长江证券2%的股权比例分配享有湖北长欣投资发展有限公司2%的股权。 
    1、募集资金使用情况湖北凯乐科技股份有限公司 2008年年度报告  
    报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。 
    2、非募集资金项目情况 单位:元 币种:人民币 
    项目名称         项目金额     项目进度  项目收益情况 
 RF 电缆工程        5,908,744.36  进行中     暂无收益 
 五类数据电缆工程  42,737,364.52  进行中     暂无收益  
 光缆扩建工程       5,960,235.73  进行中     暂无收益  
 硅芯管扩建工程    20,884,808.80  进行中     暂无收益  
 其他               1,710,562.04  进行中     暂无收益  
            合计   77,201,715.45   /         / 
     湖北荆州凯乐新材料科技有限公司原涤纶短纤项目主要为房屋土建类项目，该项目根据市场情况，2008 年变更为RF 电缆工程和五类数据电缆工程项目，因此，公司将涤纶短纤项目中房屋土建类投资金额根据RF 电缆工程和五类数据电缆工程项目的实际投入情况分别转入以上两项目中。 
     硅芯管扩建工程主要为尚未完工的房屋土建工程。 
     倒班楼因项目完工转入固定资产。

投资情况说明：
公司投资情况 
      (1)2001 年，公司与湖北宜黄高速公路经营有限公司、湖北楚天高速公路股份有限公司签署《汉宜高速公路通信管道工程建设合作协议》，该工程公司总投资760.8 万元。按合作协议，该项目工程先收回投资成本，其余销售利润按约定比例分成：湖北宜黄高速公路经营有限公司、湖北楚天高速公路股份有限公司分成25%，公司分成75%。该项目2008 年无投资收益。 
     (2)湖北长欣投资发展有限公司是2005 年从长江证券股份有限公司中剥离成立的新公司，本公司按当时所持长江证券2%的股权比例分配享有湖北长欣投资发展有限公司2%的股权。 
    1、募集资金使用情况湖北凯乐科技股份有限公司 2008年年度报告  
    报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。 
    2、非募集资金项目情况 单位:元 币种:人民币 
    项目名称         项目金额     项目进度  项目收益情况 
 RF 电缆工程        5,908,744.36  进行中     暂无收益 
 五类数据电缆工程  42,737,364.52  进行中     暂无收益  
 光缆扩建工程       5,960,235.73  进行中     暂无收益  
 硅芯管扩建工程    20,884,808.80  进行中     暂无收益  
 其他               1,710,562.04  进行中     暂无收益  
            合计   77,201,715.45   /         / 
     湖北荆州凯乐新材料科技有限公司原涤纶短纤项目主要为房屋土建类项目，该项目根据市场情况，2008 年变更为RF 电缆工程和五类数据电缆工程项目，因此，公司将涤纶短纤项目中房屋土建类投资金额根据RF 电缆工程和五类数据电缆工程项目的实际投入情况分别转入以上两项目中。 
     硅芯管扩建工程主要为尚未完工的房屋土建工程。 
     倒班楼因项目完工转入固定资产。

【3.关联企业经营状况】
【截止日期】2006-12-31
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｜       关联企业名称       ｜营业收入(万元)｜净利润(万元)｜总资产(万元)｜
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｜武汉凯乐海盛顿房地产有限公｜              ｜     7312.00｜    46021.00｜
｜司                        ｜              ｜            ｜            ｜
｜成都凯乐房地产开发有限公司｜              ｜            ｜     1700.00｜
｜武汉凯乐置业发展有限公司  ｜              ｜     7126.00｜    15431.00｜
｜武汉华大博雅教育发展有限公｜              ｜      -23.00｜     1003.00｜
｜司                        ｜              ｜            ｜            ｜
｜湖北荆州凯乐新材料科技有限｜              ｜      -42.00｜     6501.00｜
｜公司                      ｜              ｜            ｜            ｜
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